Klíčovým rozdílem mezi ethanolem a bioethanolem je to, že ethanol je organická sloučenina odvozená buď z chemické rutiny, nebo z biologické rutiny, zatímco bioethanol je forma ethanolu, který se tvoří z biologické rutiny výroby ethanolu.
Jako palivo je užitečný ethanol nebo ethylalkohol (stejná sloučenina jako v alkoholických nápojích). Můžeme jej vyrobit buď biologickými prostředky, nebo chemickými prostředky; pokud se vyrábí biologickou metodou, říkáme tomu bioethanol. Bioethanol je druh biopaliva. Je také užitečné jako přísada do benzinu.