Klíčový rozdíl - analýza trendů vs. srovnávací analýza
Trend a srovnávací analýza jsou dva hlavní typy analytických metod používaných ke studiu výkonnosti běžného finančního roku a plánování rozpočtu pro nadcházející finanční rok pomocí finančních výkazů. Klíčovým rozdílem mezi analýzou trendů a srovnávací analýzou je, že analýza trendů je postup ve finanční analýze, kde se částky v účetní závěrce za určité časové období porovnávají řádek po řádku za účelem přijímání souvisejících rozhodnutí, zatímco srovnávací analýza je metoda, která porovnává běžná účetní závěrka s výkazy z předchozích období nebo s výkazy jiné společnosti.
OBSAH
1. Přehled a hlavní rozdíl
2. Co je analýza trendů
3. Co je srovnávací analýza
4. Porovnání vedle sebe - analýza trendů vs. srovnávací analýza
5. Shrnutí
Co je analýza trendů?
Analýza trendů, označovaná také jako „horizontální analýza“, je postup ve finanční analýze, při kterém se množství finančních informací za určité časové období porovnává řádek po řádku za účelem přijímání souvisejících rozhodnutí.
Např. Čistý zisk společnosti ABC za posledních 5 let je následující.
Analýza trendů zahrnuje horizontální porovnání finančních výsledků řádek po řádku. To pomáhá pochopit, jak se výsledky změnily z jednoho finančního období do druhého. Výsledky analýzy trendů lze interpretovat následujícími způsoby.
V absolutních číslech
Od roku 2015 do roku 2016 vzrostl čistý zisk o 386 mil. USD (4 656 mil. USD - 4 270 mil. USD)
V procentech
Od roku 2015 do roku 2016 se čistý zisk zvýšil o 9% (386 milionů $ / 4 270 milionů * 100)
V grafické podobě
Analýzu trendů lze znázornit v grafu a ukázat tak trendovou linii, aby bylo pro subjekty s rozhodovací pravomocí pohodlné pochopit celkový výkon společnosti na první pohled.
Obrázek 1: Trendová čára pro srovnání finančních výsledků
Co je srovnávací analýza?
Srovnávací analýza je metoda, která porovnává účetní závěrku za běžný rok s výkazy z předchozích období nebo s výkazy jiné společnosti. Obchodní manažeři a analytici používají pro srovnávací účely výkaz zisku a ztráty, rozvahu a výkaz peněžních toků. Srovnávací analýzou může být horizontální analýza nebo vertikální analýza (metoda analýzy finančních výkazů, kde je každá řádková položka uvedena jako procento jiné položky k provedení užitečného rozhodování).
Nejdůležitějším aspektem srovnávací analýzy je poměrový výpočet s využitím informací v účetní závěrce. Poměry lze srovnávat s poměry poměrů z předchozího finančního roku i s průmyslovými standardy.
Např. V průmyslových odvětvích, kde se mnoho obchodních transakcí provádí na úvěr, lze očekávat, že poměr pohledávek bude vyšší než průměr, což je však vzhledem k povaze tohoto odvětví přijatelné.
Jaký je rozdíl mezi analýzou trendů a srovnávací analýzou?
Rozdílný článek uprostřed před tabulkou
Analýza trendů vs. srovnávací analýza |
|
| Analýza trendů je postup ve finanční analýze, při kterém se částky v účetní závěrce za určité časové období porovnávají řádek po řádku, aby bylo možné provádět související rozhodnutí. | Srovnávací analýza je metoda, která porovnává účetní závěrku za běžný rok s výkazy z předchozích období nebo s výkazy jiné společnosti. |
| Typ analýzy | |
| Analýza trendů je horizontální analýza. | Srovnávací analýzou může být buď horizontální analýza, nebo vertikální analýza. |
| Účelnost | |
| Analýza trendů se stává užitečnější při srovnání výsledků společnosti s předchozími finančními roky. | Srovnávací analýzu lze použít k porovnání výsledků společnosti s předchozími finančními obdobími i s jinými podobnými společnostmi. |
Shrnutí - Analýza trendů vs. Srovnávací analýza
Rozdíl mezi analýzou trendů a srovnávací analýzou závisí na způsobu, jakým jsou finanční informace ve výkazech extrahovány pro účely rozhodování. Analýza trendů porovnává finanční informace v čase přijetím metody řádek po řádku, kde se vedení pokouší pochopit celkový pohyb v trendové linii. Srovnávací analýza je zaměřena na provádění srovnání poměrů vypočítaných pomocí finančních informací. Obě tyto metody se provádějí pomocí stejné účetní závěrky a obě jsou stejně důležité pro rozhodování, které ovlivňuje společnost na základě informací. Pro řádnou analýzu finančních informací je třeba věnovat dostatek času pro efektivní rozhodování.
